경제적 자유

미투젠의 최대주주인 미투온에 대하여 알아봅니다.

카지노, 포커 등의 캐주얼 게임을 해외에 공급하고 있는 회사입니다. 대부분의 매출이 해외에서 나오는 만큼 우리에게는 그렇게 익숙지 않은 회사인 것 같습니다. 

https://www.me2on.com/

미투온(201490)

1. 매출실적

2. 시가총액

3. 재무비율

4. 배당금

5. 매출채권 회전율

6. 예상주가

7. 나의 생각

- 매출의 90% 정도가 해외에서 발생하고 있고, 홀덤 포커, 카지노 게임 등은 P2E로 전환이 훨씬 쉬울 것 같음

- 매출의 증가는 더딘 편이긴 하나 당기 순이익이 지속 증가하고 있는 것이 주목할 만하지만, 기업이라면 본질적으로 매출 상승이 꾸준해야 한다고 생각.

- 매출채권의 규모가 최근 3년간 변함이 없는 것은 외상 매출 관리가 잘되고 있다고 생각됨.

- 배당은 자회사인 미투젠에 비하면 안 하는 것.

- 어느 투자책에서 봤는데, 오너의 지분율이 30% 미만이면 아무래도 회사 발전에 집중도가 떨어진다고 언급하는데, 미투온의 대표이사 손창욱의 지분율은 약 21%.

- 간단한 계산으로 얻은 예상 주가는 9,600원으로 지난 11월 초 메타버스 관련 주로 급등했을 때 주가(9,350원)와 비슷.

- 현 주가 대비 상승 여력이 많지 않다고 판단할 수 있음. 미래 PER을 10으로 예상 시, 주가는 14,000원으로 예상됨.

- 내년 미투온의 성장 방향이 어디로 향하고, 실적은 어떻게 나오는지에 따라 주가의 향방이 정해질 듯.